Можете да използвате калкулатора за марж на нетната печалба, за да получите основна и ясна мярка за рентабилността на компанията по отношение на общите приходи. Лесно е да се изчисли сумата на печалбата, произведена от един долар продажби. По-голямото съотношение на маржа на нетната печалба, известно още като „марж на нетния доход“, обикновено се предпочита от собственици на бизнес, инвеститори и акционери, тъй като разкрива цялостното финансово състояние на компанията и ви позволява да знаете дали нейният бизнес модел е успешен и дълготраен.
Колко е маржът на нетния доход (маржът на нетната печалба)?
Една от основните статистики за рентабилността, които можете да откриете във финансовите анализи, е маржът на нетната печалба. Често служи като допълнение към популярните мерки за ефективност, които зависят от стойността на актив или собствен капитал.
Маржът на нетната печалба, за разлика от тези индекси, противопоставя нетния доход на общия приход. Този показател се основава на идеята, че всяка продажба, която бизнес прави, води до доход. След това приходите се генерират от приходите. Ефективността на тази процедура може да бъде грубо оценена с помощта на изчислението на маржа на нетната печалба.
Маржът на нетната печалба обаче не е само сумата пари, която бизнесът има след плащането на всичките си разходи (като заплати, комунални услуги или амортизация). Маржът на брутната печалба е това. Трябва да отчетете всички оперативни разходи, разходи за лихви и данъци, за да определите нетната печалба.
Формулата за маржа на нетната печалба също е лесен начин да разберете дали дадена фирма е в беда. Ако този индекс показва постоянна тенденция към намаляване, може би е време да помислите дали може да има проблем. Лошо ли са управлявани разходите? Непродуктивни инвестиции? Може би проблемът е просто лошото обслужване на клиентите?
Формулата за маржа на нетната печалба
Като се раздели нетната печалба на общите приходи, се използва следната формула за получаване на маржа на нетната печалба:
Маржът на нетната печалба се изчислява като нетна печалба/общи приходи.
Резултатите от тези изчисления са показани в проценти, но могат да бъдат изразени и в десетична форма (напр. 13 процента стават 0.13). Имайте предвид, че маржът на печалбата на компанията, която искате да изследвате, е различен от съотношението на маржа на нетната печалба.
Как се определя маржът на нетната печалба?
Следвайте тези прости стъпки, за да получите бързо маржа на нетната печалба:
Разгледайте финансовия отчет на компанията, за да определите нейната нетна печалба. (Важно: Понякога информацията, която искате, може да бъде намерена в категорията „нетен доход“.)
Получете статистика за нетната печалба. Имайте предвид, че нетната печалба се изчислява като общите приходи минус общите разходи, които включват оперативни разходи, разходи за лихви и данъци.
Вижте формулата за маржа на нетната печалба по-горе. Това уравнение дава процент от общите приходи, а не абсолютна стойност.
Можете да продължите. Използвайте нашия калкулатор за марж на нетната печалба, тъй като сте тук, или използвайте формулата за маржа на нетната печалба, като разделите нетната печалба на общия приход.
Сега превъртете надолу, за да видите как да тълкувате вашите изчисления и да разберете дали определени суми за съотношението на маржа на нетната печалба са подходящи или разумни.
Формулата за маржа на нетната печалба улеснява сравняването на цифри във времето и определянето на това колко добре се представя една фирма в сравнение с пазара или основните си конкуренти.
Има ли такова нещо като идеално съотношение на маржа на нетната печалба?
Формулата за маржа на нетната печалба трябва да дава резултат между 0% и 100%, освен ако печалбата на компанията е отрицателна (т.е. генерира загуба). В действителност може да бъде предизвикателство да се намерят цифри, които са по-високи от 30%. Може да се изкушите да повярвате, че колкото по-добре за вас е вашият марж на нетната печалба, толкова по-голям е той.
Ще бъдете най-вече вдясно. Имайте предвид обаче, че нормалните нива на този показател варират в зависимост от вида бизнес, в който се занимавате, и състоянието на икономиката като цяло. Ако вашият бизнес е изправен пред силна конкуренция, вашият марж на нетната печалба вероятно ще бъде по-нисък, отколкото би бил, ако сте единственият доставчик на пазара.
В резултат на това желаните стойности на този индикатор са чисто субективни. За да придобиете по-изчерпателна картина на финансовото състояние на компанията, също така е добра идея да сравните статистиката за рентабилността с показателите за ликвидност, включително текущия коефициент.
Освен това маржът на нетния доход на различните предприятия варира значително в отделните индустрии. Например, средният коефициент на марж на нетната печалба за информационни услуги в САЩ е 13.4%, което е доста високо.
Секторът на корабостроенето се характеризира с отрицателна стойност на този показател, в същото време -1.8 процента. За да разберете какъв е средният коефициент на марж на нетната печалба в различните сектори на американската икономика, вижте тази фантастична база данни за маржове по сектори, създадена от Асват Дамодаран от Бизнес училището на Стърн към Нюйоркския университет.
За типичните темпове на икономически растеж дългосрочните модели на маржа на нетната печалба също са от съществено значение. Те се използват, за да определят кои индустрии ефективно конвертират доларите от продажбите в печалби, да прогнозират промените в индустрията и да оценят инвестиционните перспективи. Изглежда логично инвеститорите, които се стремят да оптимизират възвръщаемостта чрез коригиране на своите портфейли, редовно да наблюдават този сигнал.
От друга страна, можете да използвате калкулатора за възвръщаемост на използвания капитал, за да изчислите оперативната рентабилност, а не нетната рентабилност или възвръщаемостта на собствения капитал. Всеки инвеститор трябва да търси ROCE, който е едновременно висок в сравнение с неговите връстници и се увеличава.
В допълнение към доходността, цената, на която купувате инвестицията, е друг съществен елемент. Моля, използвайте нашия калкулатор за намалени парични потоци, за да видите дали не плащате повече за бизнес. Имайте предвид, че колкото по-ниска е цената, която харчите за фирма, толкова по-малък е рискът.